OpenAIとMicrosoftは、月曜日に長期にわたるパートナーシップを改定し、MicrosoftのOpenAIモデルの独占ライセンスを終了し、AI研究所が任意のクラウドプラットフォームでフル製品ラインを販売できるようにし、関係を影で支配してきた論争の的となっていた「AGI条項」を消去した。
会社は、2019年以来のMicrosoftのAI戦略の基盤となった契約に「長期的な明確性」をもたらすというフレームで調整されたブログ投稿を通じて変更を発表した。Microsoftの利害関係 — 先月に約1350億ドル、またはOpenAIの約27パーセントの水準で開示された — はそのまま残っているが、両社間のほぼすべての運用レバーが再調整された。
新しい契約で何が変わったか
Microsoftの発表では、OpenAIの製品は、Microsoftが必要な機能をサポートできない、またはサポートしない場合を除き、引き続きAzureで最初に出荷されるが、OpenAIは今や「すべての製品を任意のクラウドプロバイダーにわたる顧客に提供できる」ようになった。MicrosoftのOpenAIモデルおよび製品への知的財産ライセンスは2032年まで有効だが、非独占的となり、Redmondにとって最も重大なダウングレードとなった。
財務構造も並行して再描画された。Microsoftは、AzureでのOpenAIモデルの販売に対する収益シェアの支払いを終了し、OpenAIへのカットを終了した。OpenAIのMicrosoftへの収益シェアは2030年まで「同じパーセンテージだが、総上限に従う」形で継続し、支払いは技術的マイルストーンから切り離された。 OpenAIの対応するブログ投稿では同様の言語を使用し、改訂を「柔軟性、確実性、およびAIの利点を幅広く提供することに焦点を当てた」と位置付けている。
最も注目されている契約条項が消えた。AGI条項は、OpenAIの取締役会が会社が人工一般知能に到達したと宣言したときに、Microsoftの知的財産権に変更をもたらすはずだった。2025年10月の「次の章」改訂は、AGIの宣言を独立した専門家パネルにルーティングし、安全対策付きでMicrosoftの知的財産権をAGI後のモデルに拡張することでそれを緩和しようとした。この週の契約では、トリガーを完全に削除し、収益シェアはAGIの宣言に関係なく2030年に停止する。
両側が脱却した理由
改訂は、OpenAIが数か月間構築してきたマルチクラウドの現実を法令化した。同社は、先月、7年間、380億ドルのAWS契約を締結し、アマゾンはその後大量の新規投資を約束した。これらの動きは、Microsoftの前の独占ライセンスの地位と難しく調和するものだった。OpenAIは、今年初めにテキサスでの元Stargate拡張を縮小した後も、独自のインフラストラクチャを押し進めており、競合するハイパースケーラーは減速していない — AWSは数十億ドルをAIインフラストラクチャに注ぎ込んでおり、Azure独占がブロックしていたOpenAIの新しいワークロードを吸収する位置にあり。
Microsoftにとって、トレードオフは、独占アクセスを失う代わりに、OpenAIの裁量でパートナーシップを混乱させる可能性のある条項を削除することである。AGIトリガーの削除は、会社のAI契約の最大の法的不確実性源を排除し、RedmondはAzure先行の展開姿勢、2032年までの知的財産ライセンス、およびOpenAIが成長を続けるにつれての大株主アプサイドを維持する。両社は、次の分野での協力を継続することを約束した — 「新しいデータセンター容量のギガワットの拡張」、「次世代シリコン」、「AI駆動のサイバーセキュリティ」 — これらの分野では、OpenAIが10月に約2500億ドルのAzureコンピュートコミットメントを約束した。
市場は非対称性を読み取った。Microsoftの株価は約2パーセント下落し、アマゾンは約1パーセント上昇し、取引者は取引をRedmondのAIモートのクリーン・ネガティブ、主要なクラウドライバルのクリーン・ポジティブとして価格設定した。
最も近い疑問は、OpenAIが契約上の障壁が消えた今、AWSやGoogle Cloudでどれほど積極的にモデルを展開するかである。 ChatGPTのユーザーベースと収益は拡大を続けており、マルチクラウド製品カタログは数週間以内に登場する可能性がある。Microsoftにとってのテストは、独占性の喪失が、特にAnthropicや他のライバルが同じ買い手に対して自社のエンタープライズポジションを押し出す中で、自社およびパートナーのモデルへの押し込みを鋭化させるかどうかである。
AGI条項の静かな退出がより深い信号である。AIで最も注目されている企業パートナーシップは、6年以上にわたって、片側が単独で宣言できる、漠然とした、定義のないしきい値の周りに構築された。2030年の収益シェアの固定サンセット — 2032年のMicrosoftの知的財産ライセンスの平坦な期限 — を置き換えることで、AGIの到来に対する哲学的な賭けを通常の商業契約に変換する。