【山場は超えた？】下落の9月！暴落の10月！そして年末へ！（体調復活により通常版です） #米国株 #日経平均
おはようございます。森口でございます。 今日もよろしくお願いいたします。今日は 10月の26日、日曜日でstudが こちら。山は超えた下落の9月、暴落の 10月、そして年末へということで話をし ていきたいと思います。今サムネイルに 貼ってるのはS&P500の月足チャート で9月、10月共に上昇しそうかな。10 月あと1週間ありますけどね。なので、ま 、このまま行けばいい年末を迎えられそう かなみたいに思って動画を作りたいと思い ました。よろしくお願いします。という ことで、このチャンネルでは最新の状況を 取り上げた上でのテクニカル分析を必ず前 優しい時目標で更新をしております。 なるべく耳で聞いても分かるような形で なるべく分かりやすい言葉を使って解説を 続けていきます。毎朝7時更新毎日 チャート分析チャンネルチャンネル登録を 是非よろしくお願いします。ちなみに昨日 の動画体調不良によるすごい短い バージョンにしてしまったんですけども、 たくさん温かいコメントいただきまして ありがとうございます。なるべく体調管理 気をつけて頑張っていきますので引き続き よろしくお願いします。それでは早速内容 に入っていきたいと思うんですが、まず S&P500の足チャートご覧ください。 え、今年はこの辺から始まってますかね。 で、2月、3月、4月という風に陰戦が 続いて下落しました。トランプ大統領の 完税の話があって大きく下がった タイミングもあったんですが、そこからは 123456ヶ月が続いていて、今月は あと1週間ありますから、プラスの 1.54%なんですけども、ま、プラスで 終えられるかっていうところですね。加え て、ま、長く見たチャネルを取ってます けども、S&P500がこのチャネルの 上限ぐらいにいるねみたいな話をしていた んですが、金曜日時点ではぐっと大きく 超えてきてるかなというところなので、 今後の動きすごく注目できると思います。 同じく日本株見ていきましょう。日経平均 株価。え、すごい強い要線をつけてますね 。9.72%今月上がっているということ です。で、同じくですね、123と下がり ました。4月に関しましては完税ショック でかなり大きく下げました。だから簡単な 年だったというわけではないんですけども 、ま、そこからの上昇幅すごいことになっ ていて、足元では5万円をタッチするかし ないかというところまで来ているという ことですね。で、ここでお話をしたいのは 何かっていうことなんですが、季節性の話 です。このチャンネルでもね、よく話をし ているかと思います。ま、例えばなんです けども、三井住ともDSアセット マネジメントのレポートによると、過去 大体100年間ぐらい、1929年から 2022年ですから、ま、100年近い デタを元に話をしていくと、やっぱ9月 ってすごく弱い月なんですね。だから秋は 弱いっていう印象がすごく強くって、ま、 平均到落率でもマイナスですし、到落率の 順位っていうところを見ていただいても 12、え、勝率で見ても12なんで、ま、 9月は下がってもおかしくないぞっていう 覚悟はどんな年にも必要かなという風に 思っていました。で、10月は、ま、順位 がそんなに高くないっていうところはある んですけども、結構暴落がこの月に来たり するんで気をつけなきゃいけないねって いうところがよく言われるんですね。ま、 例えばブラックマンデーであるとか リーマンショックであるとか過去の暴落 っていうのは、ま、9月にくすぶって10 月に起こるみたいなデータがあったので、 ま、もしもなんかあったら怖いねみたいな ところは警戒すべきかなという風に感じて いました。で、日本株に関しましても日経 平均株価の到落率をこれは1959年1月 から2028年12月ですから、大体60 年間ぐらいの平均値で取っているという ことですよね。で、到落率で見ると夏が 弱い、9月が1番弱い、10月もマイナ スっていうことだったんです。一方 1112と大きくプラスを示しています。 アメリカ株もそうですね、1112は順位 も高いですし、平均トラック率もプラスと いうことになるので、ま、それを考えると 10月を無難にこう餌えすれば11月、 12月はさらに上昇してもアノマリー的に はおかしくないというところは言えるん じゃないかなという風に思いました。 ただし、ま、やっぱり行きすぎてるな、 注意が必要かなって思うデータもいくつか あるので、それも合わせてご紹介したいと 思います。先ほどは月き足チャートを見て いただきましたが、こちらは年足チャート になっています。え、サントP500の1 月からの、え、年間到落率で見ると今 15.47% となります。ま、仮に10月無難に通過し 、1112と非常に強い月を迎えると、 もしかしたら年間到落率20%を超えて くるみたいなこともあり得ると思います。 ちなみに1年前の2024年は 23.31% 上昇し、その前の2023年は 24.23%のプラスでした。で、その前 は大きく下がって19.44%のマイナス だったんですね。で、過去の感じでこう やって見ていくと、ま、2回ぐらい要線を つけて、3回ぐらい要線をつけて翌年は 陰線みたいなのがガーと続いていたので、 ま、3回連続要線をつけるのであればもし かしたら来年はちょっと弱い年になるかも しれない。また、え、トランプ大統領が 就任したのが2024年、2025年が 今年で、2026年っていうのは中間選挙 の年、ま、大統領選挙アマリーっていうの があるんですけど、ま、その中では中間 選挙の都市が1番パフォーマンスが悪く なりやすい。ちなみに前回の高校も中間 選挙の年になっていたので、ま、4年に1 回こういう年があってもおかしくはないっ ていうところもある。だ、それはちょっと ね、行き過ぎやアノマリー的にも気をつけ なきゃいけないところかなと思います。で 、仮に3年連続20%を超えるみたいな ことになると、長期のS&P500の年利 、平均年利っていうのが大体10%前後と 言われています。これは多くに知られて いるところなんですよね。で、え、今 20%を3年連続でもし超えるとなると、 ま、だいぶやっぱ早いペースで上がって るってことは事実だと思うんですよね。ま 、そういったところを抑えて2026年過 な期待をしすぎないようにはしなきゃいけ ないなっていう風には思っています。 そして日経金化もですね、ま、3年連続で すごい記録が出そうかなというところです 。今のところ年間で23.58%。ま、 先ほどもお伝えした通り簡単な相場では なかったなとは言えると思うんですよね。 安いとこで3万792円 に対して足元で4万9299円 ですからね。ま、だいぶ差があるなという 風には思いますけども、ま、昨年 19.22%、え、その前が28.24% 上昇してやっぱその前に陰線をつけている ベアップの同向とちょっと似てるところは ありますよね。ま、そういったところは 注意が必要なのかなという風に思います。 ま、ぼちぼちやっぱ調整が多少入っても おかしくはないということですよね。で、 あとはこれから、ま、僕も含めて、ま、僕 予想を出してるっていう感覚はないんです けど、ま、当てにならないなっていう ぐらいで考えて欲しいなという風に思い ます。僕はあくまでも出ているニュースや 事実をベースに、ま、チャートの分析を やっていくっていうスタンスであって、 当てに行こうと思っても当たらないなって いうところを、あの、言い訳ましくお伝え できればなという風に思っております。 これは6月20日発売のダイヤモンド8月 後なんですが、プロ51人が回答した 2025年後半の日本株の買きみたいなね 、ま、要は予想っていうことですよね。 それを見るとやっぱり予想って本当に 難しいなっていう風に思いました。プロの 方々はやっぱりしっかり勉強されて知識も あって経験もあってっていう方が、ま、6 月時点から、ま、今10月ですけど10月 で1番高いところを予想していた人で 4万2051人って多分1人だということ だと思うんですよね。ま、それぐらいです ね、予想するのは難しい。年末予想で見て も1番高い人で4万6000円ですから、 ま、このまま年末まで行くかどうか分かん ないし、4万6000円当たるかもしれ ないですけど、ただね、やっぱだいぶずれ てるなっていう風に思います。足元では こんな感じですからね。10月時点で 5万円木前まで来るという予想は6月時点 では誰もできていなかったっていうことで 、やっぱ3ヶ月4ヶ月先を読むであるとか 、ま、今のこの変動っていうのはなかなか 過去の経験をもに話をしてもそれ通りなら ないっていうことだと思うんですね。だ から上がる下がるっていうことを予測する ことは非常に難しい。今のところぐっと 上がってきているわけなんですが、ま、 今日今年もですね、3万円台前半まで一度 経験しているわけなので、ま、この変動を 乗り間違えてしまうと大きな損失をむる ことは上にも下にもあり得 るっていうところを是非抑えといて いただきたいなという風に思いました。で 、今後の日本株のポイントとなるのは やっぱり高一さん、高一トレード第2章に 望む日本市場というところが1番、ま、 メインどころになるんじゃないかなという 風に思います。最初の南関は来週に予定さ れる日本銀行の金融政策決定会とトランプ 米大統領の来日だというところですから、 この2つの材料っていうのは見逃さない ようにしていきましょう。え、日本株に 関しましては日銀金融政策決定介護が30 日に伝わってきます。FOMCは29日。 これも日本時間で言うと30日の午前中に 結果が分かってくるということで10月 30日に大きな変動があることが可能性と しては高いかなと思っています。ま、加え ましてこのタイミングで日本企業の3月 決算企業の第2市販期の決算発表がかなり 数が増えてきます。え、収力銘柄でいくと アドバンテストや東京エレクトロンといっ た銘柄が今週決算を発表してくるんですよ ね。ま、そういったところから日経平均に 対するPERも変わってくる可能性があり ます。現在PRは18.9倍とことになっ ています。今まではですね、これ過去4 年間で出していて、赤い線が日経平均株価 。大体上は16倍、下は12倍ぐらいに 収まっていたんですよね。安く低明してい た時でも12倍、この下のレンジを割れて いないことが分かります。で、上がってき た時にやっぱ16倍ぐらいで頭打ちになっ て、1度4万円を超えてぐっと行った時に 17倍台まで行ったんですけど、その後も やっぱり16倍台に収まっていたんですよ ね。で、それが今年の中盤までは続いてい たんですが、高値更新するぞとなってから ですね、ぐっと上がっていって、現在では 18.9倍まで来ています。これは、ま、 長い株式相場の歴史の中でもなかなか経験 することのないPR水準であり、それは 業績への期待が強いということになります 。っていうことは企業は業績の結果を持っ て示さないとまた見通しにさらに期待を 戻せないと株価が維持できないというのが PRの見方になっているので今回の決算 発表っていうのは高いPRであるからこそ 注目せざるを終えないという状況にあると 思います。ま、そういった意味で外交金融 政策決定介護中央銀行の介護企業決算ここ に注目をして10月しっかりラスト1週間 見ていきましょう。では今日の動画の まとめです。10月最終。今のところ要選 でプラスで終えそう。11月12月は季節 性的には上がりやすいので10月を無事に 通過したら11月12月上がるんじゃない かなと季節性的には言えますよね。S&P の長期リターンを3年連続で大きく超える ことになるということですし、大統領選挙 アノマリーということで行くと中間選挙の 年ってあんまりパフォーマンスが良くない ので、ま、来年はやっぱ警戒度が1番高い 年なのかな。4年間カードの中ではという 風に思っています。え、プロ51人6月 時点での日経平均予想5万円予想は1人も いなかったですよね。ま、この状況で予想 するのがやっぱりプロでも難しいんだろう なっていうことを感じました。ま、それ だけ変動が大きくなりやすい状況でもある んだと思います。日本株にとっては高一 トレード第2章へというところが1番 ポイントになってきます。で、当然外交 決算中銀会と材料が10月中に残ってい ますから、ま、そこしっかり見ていき ましょう。また日経壁のPRは18倍台 から19倍台へ。今までの、ま、上の目安 が17倍台ぐらいでした。ま、そこから 19倍に近づいているっていうところ なので、それだけ業績への期待が高まって いるっていうことになるんですが、という ことは第2期の決算で、え、見通しを高く 出せるかどうかっていうのがすごく大事に なってくると思うんですよね。そこを しっかりと見極めていきたいなという風に 思っています。あからもよろしくお願いし ます。では今日も知らせをお礼させて ください。森口誠のぶっちゃけさん運用 レポート毎週金曜日更新でノートを更新さ せていただいております。え、で YouTubeでよく言われる売り目線が 多めなのはなぜですか?てね、売り目線 だけでなくなですねとか言われることが 多いんですけども、ま、その理由を きちっと説明したというのが今回のノート の内容になっております。もしよろしけれ ば是非ご覧になってみてください。 よろしくお願いします。それでは今日は こんな感じで終わっていきます。今日の中 でも何か参考になりましたらグッドマーク ボタン。また明日以降もこのような形で朝 7時目標更新していきます。明日も聞いて いただける方は是非毎日チャート分析 チャンネルチャンネル登録をよろしくお 願いします。それではまた明日テクニカル 分析でお会いしましょう。さようなら。
【松井証券】毎日の需給分析に便利！PCツールも登場！
https://h.accesstrade.net/sp/cc?rk=0100q0nj00lx6d
🔍 チャンネルのご紹介
このチャンネルは、毎朝7時に米国株・日経平均・ドル円などマーケットの流れを
「チャート分析×需給×ニュース」でやさしく深掘りするチャンネルです。
✅ 前日の相場を5分で振り返れる
✅ テクニカルとファンダの両面から解説
✅ 初心者にも、プロにも、ヒントがある
📱 おすすめリンク集
【松井証券アプリ】需給分析に便利！
👉 https://h.accesstrade.net/sp/cc?rk=0100q0nj00lx6d
【ぶっちゃけ資産運用レポート（月額900円・初月無料）】
👉 https://note.com/morip/membership
【Voicy】
【著者朗読】余裕デザインー経済・時間・精神の3つのゆとりをつくる38の習慣（1）
👉 https://voicy.jp/channel/1818/6830836
📘著書『余裕デザイン』7月1日発売予定！
経済・時間・精神、3つの余裕をつくる38の習慣をまとめました。
投資や働き方を見直したい方におすすめの一冊です。
▶ 詳細はこちら →（https://amzn.to/4k0V6Pk）
【『ガチ速FIRE』】
📗 https://amzn.to/3tdQhOj
🎧 Audible版：https://www.amazon.co.jp/b/ref=adbl_JP_as_0068?ie=UTF8&node=5816607051&tag=mkabolinger-22
🧠 森口まことの活動リンク
【マネーポスト記事】
👉 https://www.moneypost.jp/992928
【JAPANNEXT よるかぶラボ】
👉 https://www.japannext.co.jp/jnxlab/finance-investment/stock/YIBxc.html
【note記事：書店購入キャンペーン】
👉 https://note.com/morip/n/n4549c574b3cf
📺 他チャンネル・出演情報
【いのししきっちん（料理・ジビエ）】
https://www.youtube.com/@inoshishikitchen/?sub_confirmation=1
【日本株速報チャンネル（毎営業日17時）】
https://www.youtube.com/channel/UCssJwngfgk2WiOmFBIq1DDg?sub_confirmation=1
【Excel株投資が紹介された動画】
【投資本要約チャンネルさんで紹介】
【藤川里絵さんにご紹介いただきました】
👤 運営者プロフィール：森口亮
専業投資家／株式講師
投資歴10年、講師歴5年
FIRE実践者・地方移住者
▶ プロフィール詳細
👉 https://note.com/morip/n/n00d08ee1d6ef
📚 おすすめチャンネル（学びに役立つ）
両学長 リベラルアーツ大学
https://www.youtube.com/c/ryogakucho
高橋ダン
https://www.youtube.com/channel/UCFXl12dZUPs7MLy_dMkMZYw
【投資家】ぽんちよ
https://www.youtube.com/channel/UCgE9lrN1n1dVKoFKSlgortg
草食系投資家LoK Re:
https://www.youtube.com/channel/UCxW8eO79brdkeqwTvO09sBg
株の銘柄分析【かつを】
https://www.youtube.com/channel/UCzD2tUZI0Yag0suFLn65rSw
News FX
https://www.youtube.com/channel/UCT8tyKxizGwxzzCSIANiQKg
🔍 関連タグ（検索対策）
#日経平均 #S&P500 #NASDAQ #ドル円 #チャート分析
#森口まこと #FIRE #資産運用 #トレンドライン #需給分析 #米国株 #テクニカル分析